O Brasil volta nesta quarta-feira ao mercado internacional para a venda de títulos da dívida externa, confirmando os rumores que circulavam desde a semana passada. O Banco Central contratou o Citigroup e o JP Morgan para coordenar o lançamento dos papéis.
A operação deve ser bem-sucedida, já que o risco Brasil está em um patamar baixo, o que indica custos menores para a tomada de empréstimos no exterior. Além disso, melhoraram as avaliações sobre a economia brasileira. Em setembro, três agências de classificação de risco (Moody's, S&P e Fitch) elevaram a nota ("rating") da dívida do país.
O Banco Central ofereceu, nesta quarta-feira, US$ 750 milhões em bônus de 15 anos e, com isso, inicia o programa de financiamento externo para o próximo ano. Segundo fontes de mercado, o novo papel brasileiro deverá pagar rendimento (yield) entre 9,15% e 9,25% ao ano.
- É uma emissão inicial de US$ 750 milhões, mas que provavelmente pode acabar até virando US$ 1,5 bilhão dependendo da demanda. Eu ouvi que seriam bônus de 15 anos com uma taxa prefixada entre 9,15% e 9,25% ao ano - disse Jorge Kattar, responsável pela mesa de derivativos do Rabobank.
O Brasil tem planos de captar no exterior US$ 6 bilhões para financiar parte dos compromissos do próximo ano. No mês passado, o BC concluiu com uma emissão em euros o plano de financiamento previsto para 2004, de US$ 5,5 bilhões. Nos últimos dias, operadores do mercado já comentavam que o momento seria oportuno para o país voltar a captar. Durante a manhã, o risco-país estava em 445 pontos-básicos, estável em relação ao fechamento anterior.